سوآپ (SWAP) در فارکس چیست؟ نحوه محاسبه نرخ سواپ

سوآپ (swap) یکی از اصطلاحات در بازار فارکس است که به‌عنوان نرخ rollover یا نرخ بهره نیز شناخته می‌شود. درک نحوه عملکرد سوآپ فارکس هنگام معامله بسیار مهم است، زیرا می‌تواند بر سود شما تأثیر مثبت یا منفی بگذارد. درک مبادله در فارکس به شما این امکان را می‌دهد تا استراتژی معاملاتی خود را مدیریت کنید. در ادامه با نحوه محاسبه و مزایا و معایب سواپ بیشتر آشنا می‌شویم.

ویدیوی توضیحات کامل در مورد سوآپ و نکات مهم در سوآپ فارکس و ارزدیجیتال

آموزش استراتژی سودده با سوآپ مثبت

در پادکست زیر یک استراتژی بسیار مفید برای سودگرفتن با سوآپ مثبت آموزش داده ایم:

سوآپ چیست؟

سوآپ فارکس یا نرخ بهره شبانه نوعی سود است که کارگزار یا بروکر برای معاملاتی که بیش از یک‌روز معاملاتی در بازار فارکس باز نگه داشته می‌شود، دریافت می کند. این سود در قراردادهای CFD نیز وجود دارد. پرداخت سوآپ از سمت معامله گر بستگی به نرخ بهره هر جفت ارز دارد. بسته به نرخ swap و ماهیت موقعیت اتخاذ شده در معامله، ارزش آن می‌تواند مثبت یا منفی باشد. به‌عبارت‌دیگر، شما برای حفظ موقعیت یک‌شبه یا متحمل هزینه می‌شوید یا هزینه‌ای را به‌عنوان سود دریافت می‌کنید. همچنین نرخ سواپ هنگام معامله بر روی اهرم نیز محاسبه می‌شود. دلیلش این است که وقتی یک موقعیت اهرمی را باز می‌کنید، برای شروع معامله مقداری وجه قرض می‌گیرید.

A foreign currency swap is an agreement between two foreign parties to swap interest payments on a loan made in one currency for interest payments on a loan made in another currency.

A foreign currency swap can involve exchanging principal, as well. This would be exchanged back when the agreement ends. Usually, though, a swap involves notional principal that’s just used to calculate interest and isn’t actually exchanged.

ترجمه:

سوآپ توافقی است بین دو طرف برای مبادله سود پرداختی وام به یک ارز با پرداخت سود وام به ارز دیگر.

سوآپ می تواند شامل مبادله اصل نیز باشد. پس از پایان توافق، این مورد مبادله خواهد شد. با این حال، معمولاً یک مبادله شامل اصل فرضی است که فقط برای محاسبه بهره استفاده می شود.

https://www.investopedia.com/terms/f/foreign-currency-swaps.asp

پیشنهاد مطالعه: معاملات ریسک فری

رول اور چیست؟ (rollover)

در بازار فارکس، سوآپ، که به نام “نرخ جابه‌جایی” یا “rollover rate” نیز شناخته می‌شود، نقش مهمی دارد. اصطلاح “رول اور” به اعمال نهایی اشاره دارد که در پایان هر روز معاملاتی انجام می‌شود. در این بخش، معاملاتی که در طول روز به پایان نرسیده‌اند، به طور موقت نگهداری شده و در روز بعد ادامه می‌یابند. اگر قصد استفاده از سوآپ در فارکس را دارید، این موضوع بسیار مهم است. به عنوان مثال، فرض کنید در روز دوشنبه، یک معامله باز با جفت‌ارز GBP/USD داشته‌اید. اگر این معامله تا پایان روز دوشنبه به پایان نرسد و به روز سه‌شنبه منتقل شود، ممکن است ارزش این جفت‌ارز نسبت به یکدیگر تغییر کند.

رول اور طراحی شده است تا در صورت عدم بسته شدن معامله، سرمایه‌گذاران مجبور به بازگرداندن ارز نشوند. درواقع با این ویژگی، سرمایه‌گذاران می‌توانند معاملات انجام نشده خود را در طول روز باز نگهدارند و به روز بعدی منتقل کنند. به طور کلی، با انجام رول اور و تغییر نسبت جفت‌ارزها نسبت به یکدیگر، نیازمند یک سوآپ در فارکس خواهیم بود تا نسبت دارایی اصلی و ثانویه به یکدیگر برابر شود. سود و ضرر حاصل از رول اور بستگی به عوامل مختلفی دارد، از جمله نوع جفت‌ارزهای معامله، نرخ بهره هر یک از ارزها و همچنین جهت و اندازه پوزیشن سرمایه‌گذار.

پیشنهاد مطالعه: استراتژی معاملاتی معکوس چیست؟

نحوه کار سواپ در فارکس

به‌طورکلی سوآپ در فارکس توسط کارگزاری‌ها بر معاملات یک‌شبه اعمال می‌شود. در بازار فارکس، مفهوم سواپ یا همان رول اور مهم‌ترین عامل تعیین‌کننده هزینه‌های معاملاتی است. بانک‌های مرکزی هر کشور نرخ بهره را تعیین می‌کنند و این نرخ همان سواپ در فارکس است. در بازار فارکس، معاملات با جفت‌ارز انجام می‌شود. هر جفت‌ارز، دو ارز مختلف دارد که هرکدام نرخ بهره خود را دارند. ارز مبنا (پایه) ارزی است که خریداری می‌شود و ارز مظنه ارزی است که به فروش می‌رسد.

توجه داشته باشید که ارز پایه به‌عنوان واحد پولی در نظر گرفته می‌شود و صرافی‌ها از آن به‌صورت روزانه استفاده می‌کنند. برای استفاده از این ارز، باید به‌صورت روزانه مقداری به‌عنوان سواپ پرداخت شود. ارز مظنه متعلق به بانک است و معمولاً از آن به‌عنوان وام استفاده می‌شود. در این حالت، شما برای استفاده از ارز مظنه هزینه‌ای به‌عنوان سود به بانک پرداخت می‌کنید. هزینه رول اور (سواپ) می‌تواند منفی یا مثبت باشد. اگر معامله پایاپای منفی باشد (با علامت منفی)، از حساب معاملاتی مقداری ارز (پیپ) برداشت می‌شود. اگر تفاوت در نرخ‌های سود معامله پایاپای مثبت باشد، پول از حساب شما برداشت نمی‌شود؛ بلکه مقدار مشخصی پیپ به‌حساب شما واریز می‌گردد.

برای مثال جفت ارز ERU/USD را در نظر داشته باشید. در اینجا EUR ارز پایه یا اولیه و USD ارز ثانویه می باشد. در حالت معامله گران دلار را به فروش می رسانند و یورو خرید می کنند. اگر نرخ بهره ارز پایه یعنی یورو 3 درصد و نرخ بهره ارز ثانویه که در اینجا دلار است 1 درصد باشد، معامله گر 2 درصد مابه تفاوت نرخ بهره میگیرد و اگر ارز ثانویه که در این مثال دلار است نرخ بهره بالاتر داشته باشد ، معامله گر مابه تفاوت آن را بدهکار خواهد شد.

پیشنهاد بازدید: بهترین بروکرهای فارکس

نحوه محاسبه سواپ در فارکس (فرمول محاسبه سواپ)

درک نحوه محاسبه نرخ سوآپ برای معامله‌گران بسیار مهم است. نرخ‌های سوآپ که به‌عنوان نرخ‌های جابه‌جایی نیز شناخته می‌شوند، نشان‌دهنده سود به‌دست‌آمده از موقعیت‌هایی است که بیشتر از 24 ساعت باز نگه داشته می‌شوند. نرخ swap با درنظرگرفتن تفاوت‌های نرخ بهره بین دو ارز درگیر در یک جفت معاملاتی تعیین می‌شود. تعیین مقدار این نرخ به شرایط بازار و کارمزد بروکر و کارگزار بستگی دارد. در بازارهای مالی، یک پیپ نشان‌دهنده کوچک‌ترین قیمت یک جفت‌ارز است. ارزش پیپ بر اساس شرایط بازار یا حجم معامله متفاوت است. درک مقدار Pip لازم است، زیرا مستقیماً بر محاسبه SWAP تأثیر می‌گذارد.

در حقیقت نرخ SWAP میزان و جهت تغییر نرخ مبادله بین دو ارز را در یک جفت نشان می‌دهد. نرخ SWAP مثبت نشان‌دهنده رشد ارز پایه در مقایسه با ارز ثانویه است. برعکس، نرخ منفی سیگنال کاهش است. اگر تغییری در مقادیر جفت‌ارز ایجاد نشود، نرخ SWAP روی 1 باقی می‌ماند. به ازای هر شب باز ماندن یک معامله پس از شروع آن، یک واحد به معادله اضافه می‌شود. فرمول محاسبه سواپ به شرح زیر است:

10 ÷ تعداد شب باز × ارزش پیپ × نرخ SWAP = سوآپ

انواع سوآپ در بازار فارکس

سوآپ در بازار فارکس انواع مختلفی دارد که در ادامه آنها را بیان می‌کنیم:

• مبادلات ارزی ثابت–ثابت (Fixed-For-Fixed): در این نوع SWAP، هر دو ارز اولیه و ثانویه، با نرخ بهره ثابت مبادله می شوند. این بدان معنی است که نرخ های اولیه و ثانویه در طول دوره سوآپ ثابت می مانند.
• مبادلات ارزی ثابت–شناور (Fixed-For-Floating): این SWAP شامل یک نرخ بهره ثابت برای ارز اولیه است، درحالی‌که ارز ثانویه بر اساس نوسانات اخیر بازار، نرخ شناوری را تجربه می‌کند.
• مبادلات ارزی شناور–شناور (Floating-For-Floating): در حالتی که هر دو ارز در SWAP فارکس تغییر در نرخ بهره را تجربه می‌کنند، یک سوآپ شناور به شناور ظاهر می‌شود.

نرخ سواپ در روزهای چهارشنبه ( سوآپ سه گانه یا تری سوآپ )

همانطور که قبلا گفتیم بروکر برای معاملاتی که بیشتر از 24 ساعت باز نگه داشته شده اند سواپ دریافت می کند. پس برای معاملاتی که چهارشنبه‌شب باز نگه داشته شوند نرخ سوآپ سه‌گانه اعمال می‌شود زیرا تسویه در بازار فارکس سه روزه انجام میگردد و معاملاتی که در چهارشنبه باز هستند، در روزهای شنبه و یکشنبه تسویه می‌شوند، و با توجه به تعطیلی این دو روز تسویه به روز بعد موکول میگردد در حالیکه نرخ سواپ این دو روز نیز محاسبه میشود.

مزایای استفاده از سوآپ در فارکس

برای سرمایه‌گذاران بازار فارکس، سوآپ می‌تواند مزایای زیادی را به همراه داشته باشد. برخی از مهم‌ترین مزایای این قابلیت عبارت‌اند از:

1. کاهش ریسک: استفاده از نرخ بهره در فارکس می‌تواند به میزان قابل‌توجهی ریسک مرتبط با معاملات شما را کاهش دهد.

2. دسترسی به سهام خارجی: در بازار فارکس، کشورهای مختلف ممکن است سهام خود را عرضه کنند. اگر قصد خرید سهام از کشورهای مختلف را دارید، باید ارز فیات آن کشور را خریداری کنید. اینجاست که ویژگی swap به کمک شما می‌آید. با این ویژگی می‌توانید به‌راحتی ارز فیات خود را به هر ارز دلخواه دیگری تبدیل کنید.

3. کسب سود: کسب درآمد از تفاوت نرخ بهره بین ارزها یک استراتژی رایج در بین سرمایه‌گذاران و معامله‌گران فارکس است. به‌عبارت‌دیگر، با شناسایی ارزهای فیات که برای رشد آماده هستند، می‌توانید از تفاوت نرخ بهره بین ارزهای پایه و ثانویه در سوآپ‌های فارکس بهره‌مند شوید.

انواع استراتژی معاملاتی سوآپ

استراتژِی های مختلفی برای سوآپ در فارکس وجود دارند که تریدرها از آنها استفاده می کنند که ما در اینجا برخی ازین استراتژی ها را برای شما شرح میدهیم:

استراتژی معاملات انتقالی

استراتژی معاملات انتقالی Carry Trade یکی از پرطرفدارترین روش‌های معاملاتی در بازار فارکس است. در این رویکرد، سرمایه‌گذاران به فروش دارایی‌ها با نرخ سود کمتر یا اقتراض آن‌ها می‌پردازند تا دارایی‌هایی با نرخ سود بالاتر را خریداری نمایند. به طور خلاصه، استراتژی Carry Trade با استفاده از اختلاف نرخ بهره دو دارایی در جفت ارزی که کاربر انتخاب می‌کند، سودآوری را فراهم می‌کند. در پایان هر روز، کارگزار مسئول پرداخت اختلاف نرخ بهره بین ارز اصلی و ارز ثانوی است. با این حال، اگر ارز اصلی نرخ بهره کمتری نسبت به ارز فرعی دارد، شما مجبور خواهید بود تفاوت آن‌ها را پرداخت کنید.

استراتژی سوئینگ تریدینگ

سوئینگ تریدینگ، یکی از راهبردهای ارزشمند واکنش‌پذیر در بازار فارکس به شمار می‌رود. این روش برای سرمایه‌گذاری‌های بلندمدت طراحی شده است و تمرکز آن بر بهره‌برداری از نوسانات بازار است. در این استراتژی، سرمایه‌گذاران با شناسایی فرصت‌های معاملاتی مناسب، به خرید یا فروش جفت‌ارزها و سهام مورد علاقه خود می‌پردازند. همچنین، تحلیل‌های بنیادی نیز می‌توانند برای پیش‌بینی آینده بازار و افزایش سود از این روش بسیار سودمند باشند. سوئینگ ترید، علاوه بر بازار فارکس، در سایر بازارهای مالی مانند کریپتوکارنسی نیز قابل استفاده است.

استراتژی Swap and Fly

اگر با الگوهای کندل‌استیک و هارمونیک آشنایی دارید، استراتژی “Swap and Fly” می‌تواند یک روش سودآور برای کسب درآمد از سواپ در بازار فارکس باشد. در این روش، شما به انتخاب جفت‌ارزهایی می‌پردازید که سطح سفارش آن‌ها تقریباً برابر و به نسبت ۱:۱ است، با توجه به روند تغییر قیمت. در صورت استفاده از استراتژی “Swap and Fly”، مناسب است بعد از افزایش قیمت، از “حد ضرر” (Stop Loss) استفاده کنید. این استراتژی به طور کلی بر تحقق سود از سواپ‌های مثبت تمرکز دارد، به این معنی که ممکن است در پایان معامله به دلیل رسیدن به حد ضرر، سود کاملی را به دست نیاورید؛ اما از طریق تغییرات نرخ جفت‌ارزها، همچنان می‌توانید سود کسب کنید.

سواپ طلا در فارکس

سوآپ طلا در فارکس به شکلی از سود یا زیان مالی ناشی از معامله یا نگهداری موقت سرمایه در قراردادهای طلا اشاره دارد. وقتی صحبت از مبادله طلا در فارکس می‌شود، به معنای سرمایه‌گذاری در قراردادهای مرتبط با طلا است که نشان‌دهنده تمایل سرمایه‌گذاران به نگهداری طلا برای مدت طولانی است. عوامل اولیه مؤثر بر سوآپ طلا شامل نرخ بهره بانکی، نرخ تورم و پیش‌بینی بازار برای طلا است. بااین‌حال، سوآپ طلا می‌تواند تحت‌تأثیر عوامل دیگری مانند عرضه و تقاضای جهانی طلا، شرایط عمومی اقتصادی و تغییرات سیاسی نیز قرار گیرد.

پیشنهاد بازدید: بهترین بروکر برای ترید طلا

فری سوآپ چیست؟

حساب‌های اسلامی فارکس، در واقع حساب‌های بدون مبادله یا فری سوآپ هستند. ویژگی اساسی حساب‌های فارکس اسلامی حذف سود پرداختی است. این امر با اصول اسلامی که از کسب یا پرداخت سود جلوگیری می‌کند و آن را عملی ناعادلانه می‌داند، همسو می‌باشد. در معاملات معمولی فارکس، هزینه‌های مبادله زمانی اعمال می‌شود که موقعیت‌ها یک‌شبه نگه داشته شوند. حساب‌های اسلامی این هزینه‌ها را دریافت نمی‌کنند.

کلام آخر

در این مطلب سعی کردیم به این سؤال پاسخ دهیم که سوآپ چیست و چه کاربرد و مزایایی دارد؟ باتوجه‌به مطالب ذکر شده در بالا، استفاده از سواپ در معاملات فارکس مزایایی مانند کاهش ریسک، دسترسی به سهام خارجی و ایجاد سود از طریق تفاوت نرخ بهره را ارائه می‌دهد.